ディフェンシブ投資
February 01, 2018
2018年1月のパフォーマンスのまとめ
早くも1月が終わりましたので、1月のパフォーマンスを振り返ってみます。国内の主要指数は日経平均＋1.5％、ひふみプラスは＋2.2％で今年も日経平均を上回るスタートです。海外の主要指数はダウ平均＋5.8％でした。
海外株のFANNG銘柄が好調なスタートで、特にNFLX（+40.8％）やAMZN（＋24.1%）が素晴らしいパフォーマンスでしたが、やはり隊長は持っていませんでした。NVDAも良かったですが11月に212円で購入してから年末に下がっているので、買値からは+16%でした。隊長の全体パフォーマンスは＋6.4％で、V、GOOG、NVDAが貢献しました。一方でJNJがマイナスとなりました。医療分野へのAMZN進出のニュースが今後も影響がどうなるのか、要チェックです。
今月の為替は1ドル112円台から108円台へとドル安となりました。その結果、本家VTIは＋5.2％でしたが、楽天VTIは＋0.8％となり、またダウ平均＋5.8％に対してiFreeNYダウ＋1.1％となり為替の影響が見られました。
2月のパフォーマンスもプラスで終われればと思いますが、2/1のVとGOOG、2/7のNVDAの決算結果により大きく動く月になりそうです。
January 25, 2018
まもなくMMMの決算発表
1/23のJNJに始まり、MMM Jan 25, 2018, 8 AM EST、FB Jan 31, 2018, 4 PM EST 、Visa, GOOG Feb 01, 2018, 4 PM EST、NVDA Feb 07, 2018, 4 PM ESTと2/7にかけて注目銘柄の決算発表が続々とあります。特にMMMはポートフォリオ第4位の主力銘柄です！決算スケジュールはYahoo Finance のEarnings Calendarでティッカーを入れて検索しています。
決算発表後には株価が変動しやすく、先日のJNJでは-4%と大きく下がりました。MMMは前回(2017年10月24日)は、予想に対して+5.4％のサプライズの結果、株価は221.55から234.65へ+5.9％急騰しました。また、決算発表前にも決算を予測して株価が動く場合があります。MMMは2017年終値235.75から＋5％上昇しており、好決算が織り込まれているのかどうか。今日は250の壁を越える良い結果で終わることを期待しています。隊長はポストイットを愛用しており、MMMを応援しています。
January 24, 2018
JNJ急落 141.83 -6.31 (-4.26%)
2018/1/23 JNJが4Qの好調な決算を発表したが、141.83 -6.31 (-4.26%) と急落した
ディフェンシブで有名なJNJがこれだけ急落するのは見たことがない。実は隊長が2018年最初の購入をしたばかりで、、、JNJ@146.8で恒例のジャンピングキャッチしている！つまり、JNJが急落した理由は隊長が購入したから？ではなく、US税法対応により海外から戻した1年分の66Bドルに対する税金支払いにより13.6Bドルの損失を報告したことが嫌気されているらしい。結果としては1.5％の利益改善になる見込みだから気にしなくてよいだろう。
重要な点は4Qが好調で、売上20.2B 前年比+11.5％。メインの利益率の高い処方薬が+17.6％！今後も高い利益率を維持し安心できるディフェンシブ銘柄である。隊長は買うタイミングが悪かったが、今はJNJを良い値段で買えるチャンスだろう。
隊長は、ジョンソンエンドジョンソンの「リステリン」を愛用しています。「リステリン」は6つの効果を与えてくれる。さらにJNJは隊長が所有している6つの主要銘柄もそれぞれの効果を与えてくれる。JNJはポートフォリオ第6位の主力銘柄で、他の銘柄に比べて安定（Beta 0.65）しており、安眠効果を与えてくれる。これからも買い続ける予定で、今後もJNJを応援していきます。
November 16, 2017
持ち株が全て下落！！！！
2017年11月15日持ち株がすべて下落した！！！分散投資のために購入したばかりのALGNが暴落の隊長となる不運。さらに最近買ったばかりのNVDAまで隊長並みの暴落！平和な日々を送るためのディフェンシブ株までもすべて下落！！！なんでこんなことになってしまったのか！？
October 13, 2017
FB, JNJ, Vを購入しました
いずれも史上最高値を更新しそうな勢いがあるので購入しました
。FB@174.16、JNJ@137.00、V@109.06。いつも通り、買うと下がるの法則発動
。
October 11, 2017
MMM購入しました
ポートフォリオでハイテクの割合が多くなってきたので、安眠を与えてくれたMMMをBuy MMM@216.46。いつも通り、買うと下がるの法則発動。
August 31, 2017
イリノイツールワークス
今朝のテレビで米国株ファイナンシャルプランナーの尾藤さんが注目銘柄を4つ紹介されていました。V, NVDA, MDT, ITWです。V, NVDAは投資したこともあり知っている銘柄ですが、MDTとITWについては調べたことがありませんでした。
まずMDTは所有銘柄JNJと分野が重なるため投資する予定はありません。過去10年でJNJの方が良いです。
またITWは、所有銘柄MMMによく似ている傾向がありました。売上成長率は同等で、収益率はITWがわずか1-2%低く、配当は2.2%で同等で、連続増配45年でその増配率は高く過去の株価はITWの方がちょっと良いです。MMMを持っていなくITWのことをよく知っていれば所有銘柄にしていたでしょう。知られざる優良株の宝庫、米国株おそるべし。
August 27, 2017
NISA1年目投資完了
NISAで何に投資するか検討した結果、以下の連続増配株を購入することにしました。JNJ 55年、MMM 59年、MO 47年。債券VCITを全て売却し、JNJを購入して今年のNISA投資枠を使い切りました。
実際は2万円ほど枠が残っていますが、SBI証券の手数料を考慮するともう購入できません。アクティブ大幅値下げよりもNISA購入手数料無料希望です。NISA2年目に向けてアドバイスありましたら、よろしくお願いいたします。
August 17, 2017
債券に投資してはいけない
「敗者のゲーム」第15章 個人投資家への十戒の１つです。理由は、株価と同様に変動するし、長期運用において真のリスクであるインフレに弱いため。
確かにVCITを購入してから株価と同じように変動すると感じています。債券は、現金で保有しておくよりは良い程度に止め、株式に投資する方針です。高値で株式を購入したとしても、長期では債券より株式のリターンが良い可能性が高いためです。
平均寿命までの年数が短いとしても、子や孫を含めた「家族」という単位で考えると長期の投資ができ、自分自身の寿命より長く生き続ける。債券以外で、自分なりの1つのカゴに盛らない長期ポートフォリオを策定しなければなりません。
August 16, 2017
GE売却しました
GE@25.1にて損切りしました
今までありがとうございました。売却タイミングは、バフェット氏がGE全株売却のニュースです。GEはDOW30の高配当銘柄だけで購入してしまい、収益性が悪く株価が下がる一方で、これ以上保有する理由がありませんでした。
